Hva er DeFi i Crypto, og hvorfor trenger vi det?

<img src="/static/articles/86/Guide-to-DeFi-What-is-a-DeFi-in-Crypto-and-Why-do-we-need-It-0.webp" alt="Guide til DeFi: Hva er en DeFi i Crypto og hvorfor trenger vi det?" title="Guide til DeFi: Hva er en DeFi i Crypto og hvorfor trenger vi det?" IMGATTR_2" IMGATTR__4__4__9__4__4

Desentralisert finans (DeFi) har vært blant de viktigste buzzwords nylig. Du kan enkelt finne mye motstridende informasjon på nettet, fra overentusiastiske lovord til skrekkhistorier. Derfor er det verdt å se dypere for å forstå emnet bedre. Vi har utarbeidet en serie artikler om DeFi, plattformer og produkter tilgjengelig i dette markedet. Denne artikkelen er bare en kort introduksjon til bransjen. Vi vil gå mye dypere og komme inn på detaljer lenger ned i linjen.

DeFi — Definisjonen

DeFi takler de samme problemene som sentralisert finans (investeringer, lån, handel osv.), men det er ingen myndigheter, regulatorer eller mektige institusjoner som kan styre bransjen. Den fungerer basert på blokkjedebaserte smarte kontrakter. Dermed leveres finansielle tjenester via dApps - desentraliserte applikasjoner og deres tokens.

De fleste av disse dAppene er distribuert på Ethereum-blokkjeden. Imidlertid har nettverk som Tron og BNB også raskt voksende DeFi-klynger.

Navnet "desentralisert finans" forklarer konseptet ganske godt - det er et alternativ til det sentraliserte systemet (CeFi eller TradFi) som dukket opp som et svar på sistnevntes begrensninger.

Det er tillatelsesløst, desentralisert og mer fleksibelt. Dessuten lar det alle delta og tilbyr ofte gunstigere vilkår enn CeFi. Mangel på sentralisering skaper imidlertid mye regulatorisk usikkerhet. For eksempel er det mange vanskeligheter med å håndheve AML/KYC-standarder, og risikoreduserende forskrifter er praktisk talt ikke-eksisterende i bransjen. Vi vil snakke om DeFi-fordeler og risikoer nedenfor.

Hvilke produkter DeFi har å tilby

For tiden er et bredt utvalg av finansielle produkter tilgjengelig via dApps. DEXer (desentraliserte børser), likviditetsoppdrettsprotokoller, utlånsplattformer og aggregatorer er de vanligste typene plattformer. De er supplert med kjedebytteplattformer og broer som sikrer interoperabilitet mellom ulike nettverk.

Desentraliserte børser (DEXer), som UniSwap eller PancakeSwap, ligner på deres sentraliserte motparter (CEXer) i funksjonalitet, men er veldig forskjellige "under panseret."

De fleste kjente børser, inkludert Binance, Huobi, Kraken og hundrevis andre, er sentralisert. De drives av et selskap som styrer børsen, kan endre reglene etter eget skjønn, og gir et sett med programvare – motoren – for å matche kjøpere og selgere. Viktigst, for å handle på en CEX, må du stole på pengene dine - de overføres til børsens konto, og plattformen håndterer det under handel.

DEXer, på den annen side, opererer via sett med offentlige smarte kontrakter som ikke kan endres på et innfall. Alle transaksjoner skjer mellom brukernes lommebøker direkte, plattformen kobler dem sammen, men har aldri tilgang til pengene deres.

DEXer tilbyr også ofte kopihandelstjenester - brukere kan følge en erfaren trader og automatisk kopiere sine handler mens de betaler en liten del av fortjenesten til denne traderen.

DEX-aggregatorer (1inch og OpenOcean er gode eksempler på typiske aggregatorer) samler inn data fra en rekke DEX-er for å finne de beste tilbudene på et gitt tidspunkt.

Utlånsprotokoller lar brukere få lån mens deres digitale eiendeler tjener som sikkerhet. I motsetning til CeFi kreves det ingenting utover sikkerheten: ingen byråkrati er involvert, så det tar bare noen få øyeblikk å få et lån. Brukere kan sette inn penger til slike plattformer og tjene rentebetalinger. Disse midlene brukes til å gi lånene nevnt ovenfor.

Likviditets- eller avkastningsoppdrett, også kjent som staking, kommer vanligvis opp når folk snakker om DeFi. Grunnkonseptet er som følger: DEXer trenger likviditet for å fungere effektivt. De gjør det mulig for brukere å skaffe likviditet ved å låse kryptoaktiva i likviditetspooler. Til gjengjeld tjener likviditetsleverandører en andel av DEX-enes handelsgebyrer som belønninger og mottar likviditetsleverandørers tokens, som også kan brukes i andre pools eller på andre plattformer. Så godt som alle DEX har slike protokoller aktivert.

Avkastningsaggregatorer hjelper brukerne med å få så mye som mulig på å tilby likviditet. Investorer kan låse eiendelene sine i en aggregators pool. Plattformen vil da finne de mest lønnsomme likviditetspoolene som er tilgjengelige og, viktigst av alt, stadig bytte til mer lønnsomme alternativer, overføre tokens og mynter automatisk. Harvest Finance og Beefy Finance er blant de mest populære aggregatorene.

Det finnes også en rekke nisjeprotokoller. For eksempel er Nexus Mutual en interessant peer-to-peer-forsikringsplattform, og Synthetix er en dApp som brukes til å lage derivater av råvarer, fiat-penger eller digitale eiendeler.

Hvorfor er DeFi viktig?

Desentraliserte finansprotokoller gir mange fordeler i forhold til TradFi og løser noen av hovedproblemene:

• Tilgjengelighet. Det er ingen byråkratiske barrierer så vanlige i CeFi. Alle med Internett-tilgang kan dra nytte av finansielle tjenester uavhengig av sted eller bakgrunn.
• Empowerment. Brukere av finansielle dApps har til enhver tid kontroll over pengene sine. Det er ikke nødvendig å stole på noen andre med dine eiendeler.
• Uforanderlighet. Tradisjonelle finansielle tjenester kan forstyrres på ulike måter, fra programvarefeil til myndighetshandlinger. Dessverre har vi sett nok eksempler nylig. DeFi er bygget for å være motstandsdyktig - det er veldig vanskelig å stoppe et desentralisert system fra å fungere siden det ikke har et eneste kritisk punkt.
• Mangel på mellomledd. På grunn av fjerning av mellomledd kan desentraliserte protokoller redusere gebyrer og tilby bedre renter enn sine sentraliserte motparter - færre deltakere er involvert i hver operasjon.
• Sikkerhet. Avhengigheten av smarte kontrakter og offentlige finanser øker åpenheten og bidrar til å forhindre svindel, manipulasjon og menneskelige feil, noe som gjør DeFi sikrere og påliteligere enn CeFi.
• Fleksibilitet. Du kan få finansiering raskere via DeFi enn via CeFi; dermed kan DeFi-brukere dra nytte av flyktige forretningsmuligheter mye lettere.
• Innovasjoner. Desentraliserte plattformer kan introdusere innovasjoner og reagere på den stadig skiftende markedssituasjonen mye raskere enn banker og andre tradisjonelle finansinstitusjoner siden de ikke trenger å forholde seg til omfattende byråkrati.

Hvordan løser DeFi noen av hovedproblemene ved sentralisert finans?

Å bruke blokkjedeteknologier som grunnlag for protokoller og plattformer eliminerer risikoen for datamanipulasjon. Hver transaksjon er offentlig og lagret på flere noder, noe som gjør det praktisk talt umulig å fudge alle kopier av dataene.

Dermed sikrer blockchain desentraliserte protokollers desentralisering, uforanderlighet, robusthet og sikkerhet.

Et annet viktig aspekt er avhengigheten av smarte kontrakter - selvutførende programmer registrert i blokkjeden. Slike programmer kan ikke redigeres etter distribusjon; koden deres er offentlig. Dermed kan ingen "endre spillereglene". Alle DeFi-protokoller, uten unntak, bruker smarte kontrakter for å operere. På denne måten reduseres også risikoen for menneskelige faktorer siden brukeren kun samhandler med koden – ingen menneskelige ansatte er involvert.

Hva er farene forbundet med DeFi?

<img src="/static/articles/86/Guide-to-DeFi-What-is-a-DeFi-in-Crypto-and-Why-do-we-need-It-1.webp" alt="Guide til DeFi: Hva er en DeFi i Crypto og hvorfor trenger vi det?" title="Guide til DeFi: Hva er en DeFi i Crypto og hvorfor trenger vi det?" __IMGATTR_7__" __IMGATTR_8" ">IMGATTR_8"_9">IMGATTR_8"_9

Det er verdt å huske at til tross for alle de flotte tingene DeFi tilbyr, er det fortsatt betydelige risikoer. De vanligste farene er:

• Svindelplattformer. Enhver lukrativ sfære tiltrekker seg svindlere, så det er nødvendig å nøye studere og dobbeltsjekke enhver plattform og dens bakgrunn før du forplikter deg til noen midler.
• Nyhetsfaktor. Med spredningen av DeFi-produkter har det blitt tydelig at det kan være utfordrende for nykommere å tilpasse seg. Folk som er vant til CeFi, må de-facto lære et helt nytt finanssystem. Som et resultat er nykommere et lett bytte for svindlere og begår ofte dyre feil. Derfor vil det være lurt å være forsiktig og konservativ de første månedene i DeFi.
• Markedsmanipulasjoner fra store aktører. Slik manipulasjon kan påvirke prisen på det underliggende tokenet til en likviditetspool betydelig, slik at avkastningen på investeringen i en bestemt pool kan reduseres betydelig.
• Bugs og feil. Det kan være feil og feil i den smarte kontraktskoden, og plattformens nettside kan ha problemer. Som et resultat er alvorlige problemer med å motta belønninger, uttak av midler og andre operasjoner absolutt mulig. Nye og små protokoller er spesielt risikable i denne forbindelse.

Med andre ord, DeFi er fortsatt et høyrisikomiljø, akkurat som alle andre segmenter av kryptoindustrien og bør behandles som sådan.