DeFi 플랫폼 101: 탈중앙화

금융에서

암호화폐 거래 마스터하기

암호화폐 투자자 및 트레이더 여러분, 탈중앙화 금융, 줄여서 DeFi에 대해 이야기해 보겠습니다. DeFi의 기본 사항은 다른 기사에서 다루었습니다. 이 기사에서는 탈중앙화 금융이 암호화폐 투자자 및 트레이더에게 제공하는 이점에 대해 구체적으로 살펴보겠습니다.

간단히 말해서, DeFi는 사용자가 자신의 자금을 완전히 통제할 수 있는, 자기 관리형 익명 금융 서비스의 열린 바다입니다. 은행이나 기타 관리 기관과 같은 중개자가 귀하의 자금을 건드리지 않습니다. DeFi 부문에서는 귀하가 자신의 금고, 브로커, 트레이딩 데스크가 됩니다. 이 때문에 DeFi는 수많은 암호화폐 투자자와 트레이더를 끌어들이며 엄청난 속도로 진화하고 있습니다. 따라서, 저희는 이 역동적인 새로운 분야에서 레버리지를 활용할 수 있는 거래 및 투자 기회를 자세히 소개하기로 결정했습니다.

DeFi 설명:

DeFi 기술은 거래의 미래로 가는 길을 제공합니다.

• P – 프라이버시: 귀하는 자금을 익명으로 관리하며, 개인 데이터가 네트워크에 절대 유출되지 않습니다.
• A – 접근성: 다른 곳에서는 볼 수 없는 다양한 코인, 토큰, DeFi 핀테크 상품을 거래할 수 있습니다.
• T – 투명성: 모든 거래 기록(거래자는 제외)은 공개되고 검증 가능합니다. 자체 감사도 가능해 항상 최신 정보를 확인할 수 있습니다.
• H – 높은 수익률: DeFi 스테이킹 및 대출 금리, 그리고 투기 기회는 은행이나 브로커가 제공할 수 있는 것을 훨씬 능가합니다. APY가 수백 %가 되는 것이 일반적입니다.

분산형 금융

상품 대체로 DeFi 영역의 운영은 다음 범주 중 하나에 속합니다.

• 코인과 토큰 스왑
• 암호화폐 대출
• 암호화폐 대출
• 암호화폐 스테이킹
• 유동성 제공
• 수확량 농업

DeFi 자산을 구매 및 대여함으로써, 귀하는 단순히 해당 자산을 자신의 목적에 사용하기 위해 '취득'하는 것입니다. 대출, 스테이킹, 유동성 제공 또는 수확량 농업을 통해, 귀하는 제한된 기간 동안 이자와 함께 코인을 네트워크에 제출합니다. 그런 다음 네트워크는 은행이 귀하의 예금 자금을 사용하는 것처럼 귀하의 자산을 사용하여 다른 사용자의 운영 자금을 조달합니다. 스테이킹 기간이 끝나면 네트워크는 토큰과 이자를 반환하므로, 네트워크 운영에 기여한 대가로 돈을 벌 수 있습니다.

기본 토큰 스왑과 고급 대출/차입 운영은 일반적으로 여러 암호화폐 플랫폼으로 나뉩니다. 예를 들어, 토큰 스왑은 DEX(탈중앙화 거래소)에서 가능하며, 가장 유명한 DEX로는 Uniswap, SushiSwap, PancakeSwap 등이 있습니다. 대출 및 차입은 Aave 및 Compound와 같은 대출 프로토콜에서 이루어지며, 수확량 농업은 Yearn.Finance와 같은 플랫폼에서 가능합니다.

투자자 및

트레이더를

위한 DeFi 제품

DeFi 분야에서 레버리지할 수 있는 금융 상품에 대해 이야기해 보겠습니다.

투자자를 위한

DeFi 플랫폼 DeFi

스테이킹 암호화폐는 스테이킹 기회로 투자자들에게 사랑받고 있습니다. 투자자는 네트워크에 직접 DeFi 암호화폐를 잠그고 네트워크가 다른 사용자에게 부과하는 거래 수수료의 일부를 받을 수 있습니다.

이는 윈-윈 모델로, 사용자는 네트워크 운영에 기여하고 그로부터 이익을 얻을 수 있습니다. 기본적인 DeFi 스테이킹 외에도, 이더리움, 솔라나, 아발란치와 같은 네트워크에서 자체 검증자 노드를 운영할 수 있습니다. 이렇게 하면 더 높은 APR을 받고 네트워크 내에서 일부 특권을 얻을 수 있습니다.

수확량 농업 수확량 농업은 수익을 극대화하기 위해 스테이킹과 여러 프로토콜에 자산을 이동하는 다소 고급 기술입니다. 핵심은 네트워크를 모니터링하고, 발생한 최고의 기회를 찾고, 그 기회를 활용하기 위해 자금을 새로운 곳으로 옮기는 것입니다.

복잡하게 들릴 수 있지만, Yearn.Finance 및 Idle Finance와 같은 수익률 최적화 프로토콜 덕분에 실제로는 거의 노력 없이 진행할 수 있습니다. 이러한 프로토콜은 DeFi 시장의 새로운 수익 기회를 스캔하고, 그 기회를 활용하기 위해 자금을 자동으로 이동합니다.

자동 포트폴리오

재조정 포트폴리오 관리자 및 진지한 대규모 투자자는 고유한 DeFi 포트폴리오 관리 도구를 활용할 수 있습니다. Set Protocol 및 Token Sets와 같은 서비스를 사용하면 필요와 변화하는 시장 환경에 더 잘 맞게 DeFi 암호화폐 바스켓의 균형을 재조정할 수 있습니다.

이는 시장을 지속적으로 모니터링하지 않고 특정 위험 프로필이나 전략을 유지하고자 하는 투자자에게 특히 유용합니다.

합성 자산 및

파생상품 합성 DeFi 자산이 떠오르고 있습니다. 합성 DeFi 자산은 주식, 지수, 상품, 통화 등 전통적인 자산을 블록체인으로 '복제한' 것입니다. "암호화폐 사업은 재미있을 것 같지만, 지금으로서는 주식 거래에 너무 익숙해"라고 생각한 적이 있다면, 마찰 없이 완전한 암호화폐 모드로 전환할 수 있는 방법이 있습니다.

이러한 합성 자산을 자신의 DeFi 은행, 즉 암호화폐 지갑에서 온체인에서 완전히 거래할 수 있으며, 실제 시장의 동향을 계속 파악할 수 있습니다. 이것이 열어주는 다각화 및 헤징의 기회를 상상해 보세요.

주요 합성 자산 제공업체로는 Synthetix, Mirror Protocol, UMA(Universal Market Access)가 있습니다.

분산형 지수

펀드 어떤 투자자가 펀드를 싫어하겠어요? 개별 자산을 관리하지 않고도 다양한 자산에 간편하게 노출될 수 있다는 아이디어는 모든 유형의 투자자에게 매력적입니다. 그리고 그뿐만이 아닙니다. DeFi 시장에도 이러한 펀드가 있습니다. 관리되는 분산형 암호화폐 바스켓을 단일 자산으로 구매하고, '일반' 펀드와 마찬가지로 가격 상승에 따른 수익을 얻을 수 있습니다. 자산을 직접 선택하고 거래하는 번거로움이 없으며, 수동 투자에 비해 위험도 매우 적습니다.

대부분의 DeFi 펀드 투자자들은 Coop의 DeFi Pulse Index (DPI) 및 Metaverse Index, PieDAO의 DeFi++ 및 BCP, PowerPool의 PowerIndex (CVP)로 투자를 시작합니다.

분산형

보험 스마트 계약은 자동화된 코드 조각으로, 버그나 더 심각한 해킹에 취약합니다. DeFi 핀테크에는 Ctrl+Z 버튼이 없기 때문에 투자자들은 자산을 몇 초 만에 잃지 않도록 추가 보험에 가입하는 것을 꺼리지 않습니다.

이는 투자자들에게 온체인 보장을 제공하는 Nexus Mutual, Armor.fi, Cover Protocol과 같은 프로토콜을 통해 가능합니다. 실제 생활에서와 마찬가지로 기간 보험료를 지불하고 포지션에 대한 보장을 구매할 수 있습니다. 사용 중인 스마트 컨트랙트가 어떤 이유로든 오작동을 일으키면 프로토콜이 클레임을 평가하고, 모든 조건이 충족되면 손실된 자금을 암호화폐 지갑으로 직접 상환합니다.

DeFi 암호화폐 거래

플랫폼 DeFi 상품에 투자하는 것은 좋지만, 활발한 트레이더들은 어떨까요? 이 온체인 영역에서 단기적인 레버리지 수익을 올릴 수 있는 기회는 있을까요? 대답은 '예'이며, DeFi 거래 기회는 무한합니다.

탈중앙화 거래소(DEX) 및

애그리게이터 기본부터 시작해 보겠습니다. 간단한 암호화폐 스왑, 즉 지갑에 있는 한 자산을 다른 자산으로 교환하는 것은 Uniswap, SushiSwap, PancakeSwap 등과 같은 DeFi 애플리케이션을 통해 가능합니다. 이들은 사용자 친화적으로 설계되어 유연한 수수료 구조로 즉각적이고 번거롭지 않은 스왑을 제공합니다. 평소와 같이, 선택한 블록체인에 따라 동적으로 변할 수 있는 네트워크 수수료만 지불하면 됩니다.

거래의 효율성을 극대화하기 위해 1inch 및 Matcha와 같은 애그리게이터를 사용할 수 있습니다. 이러한 애그리게이터를 사용하면 전송을 위한 복잡하고 가격 효율적인 경로를 구축할 수 있으므로 수동으로 경로를 찾을 필요가 없습니다. 이는 변동이 심한 상황과 arbitrage 거래를 탐색하는 데 매우 유용합니다.

영구 계약 및 옵션

거래 고급 트레이더를 위해 DeFi 시장은 영구 암호화폐 선물, 일명 영구 스왑 및 암호화폐 옵션을 취급하는 전문 거래소를 제공합니다. 기존의 선물과 달리, 퍼프는 만료일이 없으며 이론적으로는 영원히 보유할 수 있습니다. 기존의 선물과 마찬가지로, 퍼프는 레버리지를 가지고 있으므로 전문 투기꾼들은 이곳에서 편안함을 느낄 것입니다.

더 멋진 점은 DeFi 거래소가 맞춤형 가격 차트, 오더북/시장 분석의 깊이 및 기타 신속하고 단기적인 이익을 위한 중요한 도구와 같은 고급 거래 툴킷을 제공한다는 것입니다. 끊임없는 온체인 활동과 결합되어, 트레이더는 24시간 쉬지 않고 미래의 가격 변동을 끊임없이 추측할 수 있으며, 보관에 대한 의존도, KYC 및 규제도 없습니다.

DeFi 암호화폐 트레이더는 보통 dYdX, Perpetual Protocol, Serum DEX, Hegic과 같은 플랫폼을 이용합니다.

플래시 대출 플래시 대출은 전통적인 금융에서는 상상할 수 없는 DeFi 핀테크의 고급 기능입니다. 암호화폐 거래자들은 마진 대출과 마찬가지로 담보 없이도 즉시 거액의 암호화폐를 빌릴 수 있습니다. 너무 좋기만 해 보입니다. 하지만 단점이 있습니다. 대출금은 동일한 거래에서 즉시 상환해야 합니다. 그래서 '플래시'라는 이름이 붙은 것입니다. 상환이 이루어지지 않으면 프로토콜은 대출이 전혀 이루어지지 않은 것처럼 전체 거래를 취소합니다. 그러면 지갑 잔액은 누군가가 CTRL + Z를 누른 것처럼 대출 이전 상태로 되돌아가게 됩니다.

대출 플랫폼의 경우, 이는 위험이 전혀 없다는 것을 의미합니다. 차용자에게는 엄청난 거래 기회가 열립니다. DEX를 통한 arbitrage DeFi 거래를 위해 플래시 대출을 받는다고 가정해 보겠습니다. 거래를 하고 차액을 챙기면 프로토콜은 서비스를 제공한 것에 만족합니다. 이는 스마트 컨트랙트의 힘 덕분에 가능한 일입니다.

플래시 대출은 Aave, Compound, MakerDAO 등과 같은 대출 프로토콜에서 가장 자주 볼 수 있습니다.

알고리즘 거래 및

봇 솔직히 말해서, 모든 사람은 거래 봇을 좋아합니다. 그리고 바로 그 점에서 DeFi 거래는 세계 금융을 절대적으로 지배하고 있습니다. DeFi는 전통적인 시장에서는 상상조차 할 수 없는 툴킷과 알고리즘을 제공하기 때문입니다. DCA 봇, 그리드 봇, 스마트 리밸런싱 알고리즘 등, 귀하의 거래 스타일이 무엇이든 DeFi에서는 전문가처럼 자동화할 수 있습니다. 가장 중요한 것은 다중 거래소 액세스와 블록체인 거래 봇의 모듈형 특성입니다. 다양한 거래소에서 무한히 복잡한 전략을 배포하면서 유연성을 유지하고 감독으로부터 독립성을 유지할 수 있습니다.

알고리즘 거래 도구를 제공하는 프로토콜로는 Rook, Gelato, Hummingbot, 3Commas, InstaDapp 등이 있습니다.

유동성 공급 및 시장

조성 고급 암호화폐 거래자는 Bancor, Balancer 또는 Uniswap V3와 같은 플랫폼에서 집중된 유동성 포지션을 사용하여 더 높은 거래 수수료를 확보하기 위해 적극적인 유동성 공급에 참여할 수 있습니다. 이 전략을 통해 DeFi 트레이더는 특정 가격 범위에 대한 유동성 노출을 미세 조정하여 시장에 적극적으로 참여하면서 수익을 극대화할 수 있습니다.

크로스 체인 거래 및

브릿지 멀티 체인 생태계의 부상으로 Thorchain 및 Anyswap과 같은 플랫폼은 크로스 체인 DeFI 거래를 지원합니다. 트레이더는 중앙화된 거래소에 의존하지 않고도 블록체인 간에 자산을 원활하게 이동할 수 있습니다. 이는 가격 차이를 활용할 수 있는 무한한 기회를 제공하기 때문에 차익 거래 트레이더에게 가장 유용합니다.

카피 트레이딩 및 소셜

트레이딩 카피 트레이딩은 경험이 부족한 트레이더가 경험 많은 트레이더의 거래를 모방할 수 있기 때문에 최근 몇 년 동안 큰 인기를 끌고 있습니다.

dHEDGE 및 TokenSets와 같은 일부 고급 DeFi 플랫폼은 경험이 부족한 트레이더가 실적이 좋은 트레이더의 거래를 팔로우하고 자동으로 복제할 수 있는 소셜 트레이딩 기능을 제공합니다. 이를 통해 더 많은 사람들이 고급 전략을 이용할 수 있게 되어, 전문적인 거래 접근 방식에 대한 접근이 민주화되고 있습니다.

보시다시피, 탈중앙화 금융은 거래 방식이나 투자 스타일에 상관없이 모든 사람에게 약간의 이점을 제공합니다.

요약: DeFi의 잠재력과

주의 사항 DeFi는 금융 서비스에 접근하고 사용하는 방식의 변화를 구현합니다. 사용자는 이제 관리자에 의존하지 않고 자신의 자금을 완전히 통제할 수 있습니다. 브로커에 의존하지 않고 트레이더는 언제 어디서나 자유롭게 모든 것을 거래할 수 있습니다. 은행의 생태계에 갇혀 있지 않고, DeFi를 사용하면 자신이 자신의 은행이 되어 이 분야에서 존재하는 모든 금융 서비스를 제한 없이 사용할 수 있습니다. 그러나 자신의 은행이 된다는 것은 DeFi 거래의 백엔드와 모든 잠재적 위험도 감수해야 한다는 것을 의미합니다. DeFi의 주요 위험을 기억하세요: 블록체인 거래는 되돌릴 수 없기 때문에, 손실을 방지할 수 있는 사람은 사용자 자신뿐입니다. 또한, 스마트 컨트랙트는 버그와 악용의 대상이 될 수 있으므로, 서비스를 선택하기 전에 신중하게 조사하시기 바랍니다.