DeFi Platforms 101: Làm chủ giao dịch tiền điện tử trên tài chính phi tập trung

Các nhà đầu tư và nhà giao dịch tiền điện tử, hãy cùng nói về tài chính phi tập trung, hay gọi tắt là DeFi. Chúng tôi đã đề cập đến những điều cơ bản về DeFi trong một bài viết khác tại đây; trong bài viết này, chúng tôi sẽ tập trung cụ thể vào những lợi ích mà tài chính phi tập trung mang lại cho các nhà đầu tư và nhà giao dịch tiền điện tử.

Nói một cách đơn giản, DeFi là một biển dịch vụ tài chính tự lưu ký, ẩn danh, nơi người dùng có toàn quyền kiểm soát tiền của mình. Không có bên trung gian nào như ngân hàng hoặc bên lưu ký khác chạm vào tiền của bạn. Trong lĩnh vực DeFi, bạn là kho tiền của chính mình, là nhà môi giới của chính mình, là bàn giao dịch của chính mình. Vì vậy, DeFi đang thu hút các nhà đầu tư tiền điện tử và giao dịch theo điểm số và đang phát triển với tốc độ chóng mặt. Vì vậy, chúng tôi quyết định cung cấp cho bạn bản phân tích về các cơ hội giao dịch và đầu tư mà bạn có thể tận dụng trong lĩnh vực mới năng động này.

Giải thích về DeFi:

Công nghệ DeFi cung cấp một CON ĐƯỜNG vào tương lai của giao dịch, nghĩa là:

• P – Quyền riêng tư: Bạn kiểm soát tiền của mình một cách ẩn danh và không có dữ liệu cá nhân nào được đưa lên mạng.
• A – Quyền truy cập: Bạn xử lý nhiều loại tiền, mã thông báo và sản phẩm công nghệ tài chính DeFi không có ở nơi nào khác.
• T – Minh bạch: Tất cả hồ sơ giao dịch (nhưng không phải người thực hiện) đều được công khai và có thể xác minh. Có thể tự kiểm tra, vì vậy bạn có thể luôn được cập nhật.
• H – Lợi suất cao: Lãi suất staking và cho vay DeFi, cũng như các cơ hội đầu cơ, vượt xa những gì bất kỳ ngân hàng hoặc nhà môi giới nào có thể cung cấp. Chúng ta đang nói đến hàng trăm % APY là chuẩn mực.

Sản phẩm tài chính phi tập trung

Nói chung, các hoạt động trong không gian DeFi thuộc một trong các loại sau:

• Hoán đổi tiền xu và mã thông báo
• Vay tiền điện tử
• Cho vay tiền điện tử
• Đặt cược tiền điện tử
• Cung cấp thanh khoản
• Khai thác lợi nhuận

Bằng cách mua và vay tài sản DeFi, bạn chỉ cần 'lấy' chúng để sử dụng cho mục đích của riêng mình. Bằng cách cho vay, staking, cung cấp thanh khoản hoặc khai thác lợi nhuận, bạn gửi tiền của mình vào mạng lưới trong một thời hạn giới hạn kèm theo lãi suất. Sau đó, mạng lưới sử dụng tài sản của bạn, giống như cách một ngân hàng sử dụng tiền gửi của bạn, để tài trợ cho các hoạt động của những người dùng khác. Vào cuối thời hạn staking của bạn, mạng lưới sẽ trả lại token của bạn cùng với tiền lãi – do đó, bạn sẽ kiếm được tiền khi đóng góp vào hoạt động của mạng lưới.

Hoán đổi token cơ bản và các hoạt động cho vay/vay nâng cao hơn thường được chia thành các nền tảng tiền điện tử khác nhau. Ví dụ: hoán đổi token được kích hoạt bởi DEX hoặc Sàn giao dịch phi tập trung, nổi bật nhất là Uniswap, SushiSwap, PancakeSwap, v.v. Cho vay và vay được thực hiện trên các giao thức cho vay như Aave và Compound, trong khi canh tác lợi nhuận được kích hoạt bởi các nền tảng như Yearn.Finance.

Sản phẩm DeFi dành cho nhà đầu tư và nhà giao dịch

Hãy cùng thảo luận về các sản phẩm tài chính mà bạn có thể tận dụng trong lĩnh vực DeFi.

Nền tảng DeFi dành cho nhà đầu tư

DeFi Staking

Tiền điện tử được các nhà đầu tư yêu thích vì cơ hội staking của nó. Các nhà đầu tư có thể khóa tiền điện tử DeFi của họ trực tiếp trên mạng và kiếm được một phần phí giao dịch mà mạng tính cho những người dùng khác.

Yield Farming

Yield farming là một hoạt động khá nâng cao liên quan đến việc staking và di chuyển tài sản qua các giao thức khác nhau để tối đa hóa lợi nhuận. Chìa khóa là theo dõi các mạng lưới, tìm kiếm những cơ hội tốt nhất đã phát sinh và chuyển tiền của bạn sang các đồng cỏ mới để tận dụng các ưu đãi đó.

Mặc dù nghe có vẻ phức tạp, nhưng thực tế lại gần như không tốn chút công sức nào, nhờ vào các giao thức tối ưu hóa lợi nhuận như Yearn.Finance và Idle Finance. Họ quét đường chân trời của thị trường DeFi để tìm kiếm cơ hội kiếm tiền mới và tự động di chuyển tiền của bạn để tận dụng những cơ hội đó.

Tự động cân bằng lại danh mục đầu tư

Các nhà quản lý danh mục đầu tư và các nhà đầu tư lớn, nghiêm túc có thể sử dụng các công cụ quản lý danh mục đầu tư DeFi độc đáo. Các dịch vụ như Set Protocol và Token Sets cho phép bạn cân bằng lại giỏ tiền điện tử DeFi của mình để phù hợp hơn với nhu cầu của bạn và môi trường thị trường đang thay đổi.

Điều này đặc biệt hữu ích cho các nhà đầu tư muốn duy trì hồ sơ rủi ro hoặc chiến lược cụ thể mà không cần liên tục theo dõi thị trường.

Tài sản tổng hợp và phái sinh

Tài sản DeFi tổng hợp đang gia tăng – chúng là 'bản sao' blockchain của các tài sản truyền thống như cổ phiếu, chỉ số, hàng hóa và tiền tệ. Nếu bạn từng nghĩ, "Toàn bộ hoạt động kinh doanh tiền điện tử này nghe có vẻ thú vị, nhưng tôi chỉ quen với việc giao dịch cổ phiếu vào thời điểm này," thì có một cách để bạn chuyển sang chế độ tiền điện tử hoàn toàn mà không gặp trở ngại.

Bạn có thể giao dịch các tài sản tổng hợp này hoàn toàn trên chuỗi, từ ngân hàng DeFi hay còn gọi là ví tiền điện tử của riêng bạn và vẫn đồng bộ với nhịp đập của thị trường thế giới thực. Hãy tưởng tượng những cơ hội đa dạng hóa và phòng ngừa rủi ro mà điều này mở ra.

Các nhà cung cấp tài sản tổng hợp đáng chú ý là Synthetix, Mirror Protocol và UMA (Universal Market Access).

Quỹ chỉ số phi tập trung

Nhà đầu tư nào không thích quỹ? Ý tưởng về việc tiếp xúc dễ dàng với một nhóm tài sản đa dạng mà không cần quản lý chúng riêng lẻ hấp dẫn các nhà đầu tư ở mọi loại hình. Và đoán xem? Thị trường DeFi cũng có điều đó. Bạn có thể mua một rổ tiền điện tử phi tập trung được quản lý dưới dạng một tài sản duy nhất và thu lợi nhuận khi giá của nó tăng giống như bạn làm với một quỹ 'bình thường'. Không có rắc rối khi phải tự tay lựa chọn tài sản và giao dịch và rất ít rủi ro so với đầu tư thủ công.

Hầu hết các nhà đầu tư quỹ DeFi đều bắt đầu hành trình của mình với Chỉ số DeFi Pulse (DPI) và Chỉ số Metaverse của Coop, DeFi++ và BCP của PieDAO, và PowerIndex (CVP) của PowerPool.

Bảo hiểm phi tập trung

Hợp đồng thông minh là các đoạn mã tự động và dễ bị lỗi – hoặc tệ hơn là bị hack. Vì công nghệ tài chính DeFi không có nút Ctrl+Z, nên các nhà đầu tư sẽ không bận tâm đến việc được bảo hiểm thêm rằng tài sản của họ sẽ không bốc hơi trong vài giây.

Điều này có thể thực hiện được nhờ các giao thức như Nexus Mutual, Armor.fi và Cover Protocol, cung cấp phạm vi bảo hiểm trên chuỗi cho các nhà đầu tư. Bạn có thể mua bảo hiểm cho vị thế của mình, trả phí bảo hiểm theo kỳ hạn như bạn vẫn làm trong đời thực. Nếu hợp đồng thông minh bạn đang sử dụng hoạt động không bình thường vì lý do này hay lý do khác, giao thức sẽ đánh giá khiếu nại của bạn và nếu đáp ứng mọi điều kiện, sẽ hoàn trả số tiền đã mất thẳng vào ví tiền điện tử của bạn.

Nền tảng giao dịch tiền điện tử DeFi

Đầu tư vào các sản phẩm DeFi là điều tốt đẹp, nhưng còn các nhà giao dịch tích cực thì sao? Có bất kỳ cơ hội nào cho lợi nhuận đòn bẩy ngắn hạn trong lĩnh vực chuỗi khối này không? Câu trả lời là có, và các cơ hội giao dịch DeFi là vô tận.

Sàn giao dịch phi tập trung (DEX) và Aggregator

Hãy bắt đầu với những điều cơ bản. Các giao dịch hoán đổi tiền điện tử đơn giản – tức là từ bỏ một tài sản trên ví của bạn để đổi lấy một tài sản khác – được hỗ trợ bởi các ứng dụng DeFi như Uniswap, SushiSwap, PancakeSwap, v.v. Các giao dịch này được thiết kế để thân thiện với người dùng và cung cấp các giao dịch hoán đổi tức thời, không rắc rối với cấu trúc phí linh hoạt. Như thường lệ, bạn chỉ phải trả phí mạng, có thể thay đổi tùy thuộc vào blockchain bạn chọn.

Để tối đa hóa hiệu quả giao dịch của bạn, bạn có thể sử dụng các công cụ tổng hợp như 1inch và Matcha – chúng cho phép bạn xây dựng các giao dịch phức tạp, các tuyến đường tiết kiệm chi phí cho các giao dịch chuyển tiền của bạn, do đó bạn không phải tự tìm kiếm chúng. Đây là vàng ròng để điều hướng các điều kiện biến động và giao dịch chênh lệch giá.

Giao dịch hợp đồng vĩnh viễn và quyền chọn

Đối với các nhà giao dịch nâng cao, thị trường DeFi cung cấp các sàn giao dịch chuyên biệt giao dịch hợp đồng tương lai tiền điện tử vĩnh viễn, hay còn gọi là hoán đổi vĩnh viễn, cũng như các quyền chọn tiền điện tử. Không giống như hợp đồng tương lai truyền thống, perps không có ngày hết hạn và về mặt lý thuyết, có thể được nắm giữ mãi mãi. Giống như hợp đồng tương lai truyền thống, perps có đòn bẩy, do đó, các nhà đầu cơ chuyên nghiệp sẽ cảm thấy như ở nhà tại đây.

Thậm chí còn tuyệt hơn nữa là các sàn giao dịch DeFi cung cấp các bộ công cụ giao dịch tiên tiến, chẳng hạn như biểu đồ giá có thể tùy chỉnh, sổ lệnh/phân tích độ sâu thị trường và các công cụ quan trọng khác để đạt được lợi nhuận nhanh chóng, ngắn hạn. Kết hợp với hoạt động liên tục trên chuỗi, điều này cho phép các nhà giao dịch liên tục suy đoán về biến động giá trong tương lai không ngừng, 24/7 - không phụ thuộc vào đơn vị lưu ký, không KYC và không có quy định nào trong tầm mắt.

Các nhà giao dịch tiền điện tử DeFi thường chuyển sang các nền tảng như dYdX, Perpetual Protocol, Serum DEX và Hegic.

Cho vay nhanh

Cho vay nhanh là một tính năng nâng cao của công nghệ tài chính DeFi mà bạn không thể tưởng tượng được trong tài chính truyền thống. Chúng cho phép các nhà giao dịch tiền điện tử vay một khoản tiền điện tử lớn ngay lập tức - giống như khoản vay ký quỹ, nhưng không cần tài sản thế chấp. Nghe có vẻ quá tốt để tin? Vâng, có một điều đáng lưu ý: bạn phải trả ngay khoản vay trong cùng một giao dịch - do đó có tên là "flash". Nếu việc trả nợ không xảy ra, giao thức sẽ hủy toàn bộ hoạt động như thể khoản vay chưa bao giờ xảy ra. Số dư ví của bạn sau đó sẽ được đảo ngược về số dư trước khi vay như thể ai đó đã nhấn CTRL + Z vào bạn.

Đối với nền tảng cho vay, điều này có nghĩa là không có rủi ro. Đối với người đi vay, nó mở ra những cơ hội giao dịch to lớn. Giả sử bạn đang vay một khoản vay nhanh để giao dịch DeFi chênh lệch giá trên các DEX. Bạn thực hiện giao dịch, bỏ túi phần chênh lệch và giao thức sẽ vui mừng vì nó đã phục vụ. Và điều đó chỉ có thể thực hiện được nhờ sức mạnh của hợp đồng thông minh.

Các khoản vay Flash thường được đáp ứng trên các giao thức cho vay như Aave, Compound, MakerDAO, v.v.

Giao dịch thuật toán và Bot

Hãy thành thật mà nói: mọi người đều thích giao dịch bot. Và đó là nơi giao dịch DeFi hoàn toàn thống trị nền tài chính thế giới - nó cung cấp các bộ công cụ và thuật toán gần như không thể tưởng tượng được trên các thị trường truyền thống. Hãy nói về bot DCA, bot lưới, thuật toán cân bằng lại thông minh, v.v. - bất kể phong cách giao dịch của bạn là gì, bạn đều có thể tự động hóa nó như một chuyên gia trong DeFi. Điều quan trọng nhất là quyền truy cập đa sàn giao dịch và bản chất mô-đun của bot giao dịch blockchain. Bạn có thể triển khai các chiến lược phức tạp vô hạn trên nhiều sàn giao dịch khác nhau, đồng thời vẫn linh hoạt và không bị giám sát.

Các giao thức cung cấp công cụ giao dịch thuật toán bao gồm Rook, Gelato, Hummingbot, 3Commas, InstaDapp và nhiều giao thức khác.

Cung cấp thanh khoản và tạo lập thị trường

Các nhà giao dịch tiền điện tử nâng cao có thể tham gia cung cấp thanh khoản chủ động trên các nền tảng như Bancor, Balancer hoặc Uniswap V3, sử dụng các vị thế thanh khoản tập trung để nắm bắt phí giao dịch cao hơn. Chiến lược này cho phép các nhà giao dịch DeFi tinh chỉnh mức độ tiếp xúc thanh khoản của họ với các phạm vi giá cụ thể, tối đa hóa lợi nhuận trong khi vẫn tích cực tham gia vào thị trường.

Giao dịch chuỗi chéo và cầu nối

Với sự gia tăng của các hệ sinh thái đa chuỗi, các nền tảng như Thorchain và Anyswap cho phép giao dịch DeFI chuỗi chéo. Các nhà giao dịch có thể vận chuyển tài sản của họ một cách liền mạch giữa các chuỗi khối mà không cần phải nhờ đến các sàn giao dịch tập trung. Điều này có giá trị nhất đối với các nhà giao dịch chênh lệch giá, vì nó mang đến cơ hội vô tận để tận dụng sự chênh lệch giá.

Sao chép giao dịch và giao dịch xã hội

Sao chép giao dịch là một xu hướng thịnh hành trong những năm gần đây, vì nó cho phép các nhà giao dịch ít kinh nghiệm bắt chước các giao dịch của những người có nhiều kinh nghiệm hơn.

Một số nền tảng DeFi tiên tiến, chẳng hạn như dHEDGE và TokenSets, cung cấp các tính năng giao dịch xã hội nơi các nhà giao dịch ít kinh nghiệm có thể theo dõi và tự động sao chép các giao dịch của các nhà giao dịch có hiệu suất cao nhất. Điều này mở ra các chiến lược nâng cao cho nhiều đối tượng hơn, dân chủ hóa quyền truy cập vào các phương pháp giao dịch chuyên gia.

Như bạn có thể thấy, Tài chính phi tập trung có một chút gì đó dành cho tất cả mọi người, cho dù đó là phong cách giao dịch hay đầu tư.

Tổng kết: Tiềm năng và cảnh báo của DeFi

DeFi thể hiện sự thay đổi trong cách truy cập và sử dụng các dịch vụ tài chính. Thay vì dựa vào người giám hộ, giờ đây người dùng có toàn quyền kiểm soát tiền của mình. Thay vì phụ thuộc vào một nhà môi giới, các nhà giao dịch có thể tự do giao dịch bất cứ thứ gì, ở bất cứ đâu, theo bất kỳ thứ tự nào. Thay vì bị khóa trong hệ sinh thái của một ngân hàng, DeFi cho phép bạn trở thành ngân hàng của chính mình và sử dụng tất cả các dịch vụ tài chính tồn tại trong lĩnh vực này mà không có hạn chế. Tuy nhiên, khi trở thành ngân hàng của chính mình, bạn cũng đang nắm giữ phần phụ trợ của các giao dịch DeFi của mình, cũng như tất cả các mối nguy tiềm ẩn. Hãy nhớ rằng những nguy cơ chính của DeFi: các giao dịch blockchain là không thể đảo ngược, nghĩa là bạn là người duy nhất có thể ngăn ngừa tổn thất của mình. Ngoài ra, hãy nhớ rằng hợp đồng thông minh có thể bị khai thác bởi lỗi và lỗ hổng, vì vậy hãy nghiên cứu cẩn thận trước khi lựa chọn dịch vụ.