DeFi platformos 101: kriptovaliutų prekybos įvaldymas decentralizuotų finansų sistemoje

Kriptovaliutų investuotojai ir prekiautojai, pakalbėkime apie decentralizuotus finansus arba trumpai DeFi. DeFi pagrindus aptarėme kitame straipsnyje čia; šiame straipsnyje daugiausia dėmesio skirsime decentralizuotų finansų teikiamai naudai kriptovaliutų investuotojams ir prekiautojams.

Paprastai tariant, DeFi yra atvira savikontrolės, anoniminių finansinių paslaugų jūra, kur vartotojas visiškai kontroliuoja savo lėšas. Joks tarpininkas, pavyzdžiui, bankai ar kiti saugotojai, niekada neliečia jūsų pinigų. DeFi sektoriuje jūs esate savo pačių saugykla, savo brokeris, savo prekybos stalas. Dėl šios priežasties DeFi pritraukia kriptovaliutų investuotojus ir prekiauja pagal užmokestį bei vystosi žaibišku greičiu. Todėl nusprendėme pateikti jums išsamią informaciją apie prekybos ir investavimo galimybes šioje dinamiškoje naujoje srityje.

DeFi paaiškinimas:

DeFi technologija siūlo KELIĄ į prekybos ateitį, o tai reiškia:

• P – Privatumas: Jūs anonimiškai kontroliuojate savo lėšas ir jokie asmeniniai duomenys niekada nepatenka į tinklą.
• A – Prieiga: Jūs prekiaujate daugybe monetų, žetonų ir DeFi finansinių technologijų produktų, kurių niekur kitur nėra.
• T – Skaidrumas: Visi operacijų įrašai (bet ne jų vykdytojai) yra vieši ir patikrinami. Galimas savikontrolės patikrinimas, kad galėtumėte būti informuoti.
• H – Didelės pajamingumo palūkanos: DeFi steikingo ir skolinimo palūkanų normos, taip pat spekuliacijos galimybės, gerokai viršija tai, ką galėtų pasiūlyti bet kuris bankas ar brokeris. Kalbame apie šimtus % metinės palūkanų normos, kuri yra norma.

Decentralizuoti finansiniai produktai

Apskritai DeFi erdvės operacijos patenka į vieną iš šių kategorijų:

• Monetų ir žetonų keitimas
• Kriptovaliutos skolinimasis
• Kriptovaliutos skolinimas
• Kriptovaliutos įkeitimas
• Likvidumo užtikrinimas
• Pajamingumo ūkininkavimas

Pirkdami ir skolindamiesi DeFi turtą, jūs tiesiog "paimate" jį savo tikslams. Skolinant, įkeičiant, teikdami likvidumą arba taikant pajamingumo ūkininkavimą, jūs pateikiate savo monetas tinklui ribotam laikotarpiui su palūkanomis. Tada tinklas naudoja jūsų turtą, lygiai taip pat, kaip bankas naudotų jūsų įneštus pinigus, kitų vartotojų operacijoms finansuoti. Pasibaigus jūsų statymo terminui, tinklas grąžina jūsų žetonus ir palūkanas – taigi, jūs gaunate pinigų už indėlį į tinklo operacijas.

Pagrindiniai žetonų mainai ir sudėtingesnės skolinimo / skolinimosi operacijos paprastai yra suskirstytos į skirtingas kriptovaliutų platformas. Pavyzdžiui, žetonų mainus įgalina DEX arba decentralizuotos biržos, iš kurių žinomiausios yra "Uniswap", "SushiSwap", "PancakeSwap" ir kt. Skolinimas ir skolinimasis atliekami naudojant skolinimo protokolus, tokius kaip "Aave" ir "Compound", o pajamingumo ūkininkavimą įgalina tokios platformos kaip "Yearn.Finance".

DeFi produktai investuotojams ir prekiautojams

Pakalbėkime apie tai, kokius finansinius produktus galite panaudoti DeFi srityje.

DeFi platformos investuotojams

DeFi stakingas

Kriptovaliuta investuotojų mėgstama dėl stakingo galimybių. Investuotojai gali užrakinti savo DeFi kriptovaliutas tiesiai tinkle ir uždirbti dalį tinklo kitiems vartotojams taikomų operacijų mokesčių.

Pajamingumo ūkininkavimas

Pajamingumo ūkininkavimas yra gana pažangi praktika, apimanti steikingą turtą ir turto perkėlimą tarp skirtingų protokolų, siekiant maksimaliai padidinti pajamingumą. Svarbiausia yra stebėti tinklus, rasti geriausias atsiradusias galimybes ir perkelti lėšas į naujas ganyklas, kad būtų galima pasinaudoti šiais pasiūlymais.

Nors tai gali skambėti sudėtingai, iš tikrųjų tai beveik neįmanoma padaryti be pastangų, dėka pajamingumo optimizavimo protokolų, tokių kaip "Yearn.Finance". ir "Idle Finance". Jie skenuoja DeFi rinkų horizontus, ieškodami naujų uždarbio galimybių, ir automatiškai perkelia jūsų lėšas, kad jas išnaudotumėte.

Automatinis portfelio balansavimas

Portfelio valdytojai ir rimti, dideli investuotojai gali naudotis unikaliomis DeFi portfelio valdymo priemonėmis. Tokios paslaugos kaip "Set Protocol" ir "Token Sets" leidžia jums subalansuoti savo DeFi kriptovaliutų krepšelį, kad jis geriau atitiktų jūsų poreikius ir besikeičiančią rinkos aplinką.

Tai ypač naudinga investuotojams, norintiems išlaikyti konkretų rizikos profilį ar strategiją, nuolat nestebint rinkos.

Sintetinis turtas ir išvestinės finansinės priemonės

Sintetinis DeFi turtas sparčiai populiarėja – tai tradicinių aktyvų, tokių kaip akcijos, indeksai, žaliavos ir valiutos, blokų grandinės "klonai". Jei kada nors pagalvojote: "Visa ši kriptovaliutų verslas skamba smagiai, bet aš tiesiog jau esu įpratęs prekiauti akcijomis", yra būdas pereiti į visišką kriptovaliutų režimą be jokių kliūčių.

Šiais sintetiniais turtais galite prekiauti visiškai grandinėje, iš savo DeFi banko, kitaip tariant, kriptovaliutų. piniginę ir vis tiek neatsilikti nuo realaus pasaulio rinkų pulso. Tik įsivaizduokite, kokias diversifikacijos ir apsidraudimo galimybes tai atveria.

Žymūs sintetinio turto teikėjai yra "Synthetix", "Mirror Protocol" ir UMA (Universal Market Access).

Decentralizuoti indeksų fondai

Kuris investuotojas nemėgsta fondų? Idėja be vargo investuoti į diversifikuotą turtą, nevaldant jo atskirai, patraukli bet kokio tipo investuotojams. Ir žinote ką? Decentralizuota indeksų rinka taip pat turi tai. Galite įsigyti valdomą decentralizuotą kriptovaliutų krepšelį kaip vieną turtą ir gauti pelną, kai jo kaina kyla, kaip ir su "įprastu" fondu. Nėra jokio vargo renkantis turtą ir sandorius, o rizika, palyginti su rankiniu investavimu, yra labai maža.

Dauguma decentralizuotų fondų investuotojų savo kelionę pradeda nuo "Coop" decentralizuotų fondų pulso indekso (DPI) ir "Metaverse Index", "PieDAO" "DeFi++" ir BCP bei "PowerPool" "PowerIndex" (CVP).

Decentralizuotas draudimas

Išmaniosios sutartys yra automatizuoti kodo fragmentai ir yra pažeidžiami klaidų – arba, dar blogiau, įsilaužimų. Kadangi "DeFi" finansinių technologijų įmonės neturi mygtuko "Ctrl+Z", investuotojams nerūpėtų papildomas draudimas, kad jų turtas neišgaruos per kelias sekundes.

Tai įmanoma dėl tokių protokolų kaip "Nexus Mutual", "Armor.fi" ir "Cover Protocol", kurios investuotojams teikia grandinės apsaugą. Galite įsigyti savo pozicijos apsaugą, mokėdami terminuotą priemoką, kaip ir realiame gyvenime. Jei jūsų naudojama išmanioji sutartis dėl vienos ar kitos priežasties suges, protokolas įvertins jūsų pretenziją ir, jei bus įvykdytos visos sąlygos, prarastas lėšas grąžins tiesiai į jūsų kriptovaliutų piniginę.

DeFi kriptovaliutų prekybos platformos

Investuoti į DeFi produktus yra puiku, bet kaip dėl aktyvių prekiautojų? Ar yra kokių nors galimybių trumpalaikiam, sverto efektu paremtam pelnui šioje grandinės erdvėje? Atsakymas yra "taip", o DeFi prekybos galimybės yra neribotos.

Decentralizuotos biržos (DEX) ir agregatoriai

Pradėkime nuo pagrindų. Paprastus kriptovaliutų keitimus, t. y. vieno turto atsisakymą jūsų piniginėje mainais į kitą, įgalina DeFi programos, tokios kaip "Uniswap", "SushiSwap", "PancakeSwap" ir kt. Jos yra sukurtos taip, kad būtų patogios vartotojui ir užtikrintų momentinius, be rūpesčių atliekamus keitimus su lanksčiomis mokesčių struktūromis. Kaip įprasta, mokate tik tinklo mokestį, kuris gali būti dinamiškas, priklausomai nuo jūsų pasirinktos blokų grandinės.

Norėdami maksimaliai padidinti savo sandorių efektyvumą, galite naudoti Tokie agregatoriai kaip "1inch" ir "Matcha" – jie leidžia jums sukurti sudėtingus, kainos atžvilgiu efektyvius pavedimų maršrutus, todėl jums nereikia jų ieškoti rankiniu būdu. Tai grynas auksas, norint sėkmingai valdyti nepastovias sąlygas ir prekiauti arbitražu.

Nuolatinių sutarčių ir opcionų prekyba

Pažangiems prekiautojams DeFi rinka siūlo specializuotas biržas, prekiaujančias nuolatiniais kriptovaliutų ateities sandoriais, dar vadinamais amžinais swapais, taip pat kriptovaliutų opcionais. Skirtingai nuo tradicinių ateities sandorių, nusikaltėliai neturi galiojimo datos ir teoriškai gali būti laikomi amžinai. Kaip ir tradiciniai ateities sandoriai, nusikaltėliai turi svertą, todėl profesionalūs spekuliantai čia jausis kaip namie.

Dar šauniau yra tai, kad DeFi prekybos biržos siūlo pažangius prekybos įrankių rinkinius, pvz., pritaikomus kainų diagramos, pavedimų knyga / išsami rinkos analizė ir kitos svarbios priemonės, skirtos greitam, trumpalaikiam pelnui gauti. Kartu su nenutrūkstamu aktyvumu grandinėje tai leidžia prekiautojams nuolat spekuliuoti būsimais kainų pokyčiais visą parą – be jokios priklausomybės nuo saugojimo, be KYC ir be jokių reglamentų.

DeFi kriptovaliutų prekiautojai dažniausiai renkasi tokias platformas kaip dYdX, Perpetual Protocol, Serum DEX ir Hegic.

Greitosios paskolos

Greitosios paskolos yra pažangi DeFi finansinių technologijų funkcija, kurios tradiciniuose finansuose tiesiog neįsivaizduojate. Jos leidžia kriptovaliutų prekiautojams akimirksniu pasiskolinti dideles kriptovaliutų sumas – tas pats, kas ir maržos paskola, bet be užstato. Skamba per gerai, kad būtų tiesa? Na, yra vienas dalykas: paskolą turite nedelsdami grąžinti toje pačioje operacijoje – iš čia ir kilo pavadinimas "flash". Jei grąžinimas neįvyksta, protokolas nutraukia visą operaciją, tarsi paskolos niekada nebūtų buvę. Jūsų piniginės likutis grąžinamas į tą, koks buvo prieš paskolą, tarsi kas nors būtų paspaudęs CTRL + Z.

Skolintojų platformai tai reiškia nulinę riziką. Skolininkui tai atveria didžiules prekybos galimybes. Tarkime, imate greitąją paskolą arbitražinei DeFi prekybai DEX rinkose. Jūs priimate sandorį, pasidedate skirtumą, o protokolas džiaugiasi, kad jis jums padėjo. Ir tai įmanoma tik dėl išmaniųjų sutarčių galios.

Greitosios paskolos dažniausiai teikiamos naudojant tokius skolinimo protokolus kaip "Aave", "Compound", "MakerDAO" ir kt.

Algoritminė prekyba ir robotai

Būkime atviri: visi mėgsta prekybos robotus. Ir būtent čia DeFi prekyba absoliučiai dominuoja pasaulio finansų srityje – ji teikia įrankių rinkinius ir algoritmus, kurių tradicinėse rinkose būtų beveik neįmanoma įsivaizduoti. Kalbant apie DCA robotus, tinklelio robotus, išmaniuosius balansavimo algoritmus ir dar daugiau – kad ir koks būtų jūsų prekybos stilius, galite jį automatizuoti kaip profesionalas DeFi srityje. Svarbiausia yra prieiga prie kelių biržų ir modulinis blokų grandinės prekybos robotų pobūdis. Galite diegti be galo sudėtingas strategijas įvairiose biržose, tuo pačiu išlikdami lankstūs ir nepriklausomi nuo priežiūros.

Protokolai, teikiantys algoritminės prekybos įrankius, yra "Rook", "Gelato", "Hummingbot", "3Commas", "InstaDapp" ir daugelis kitų.

Likvidumo teikimas ir rinkos formavimas

Pažengę kriptovaliutų prekiautojai gali aktyviai teikti likvidumą tokiose platformose kaip "Bancor", "Balancer" arba "Uniswap V3", naudodami koncentruotas likvidumo pozicijas, kad užfiksuotų didesnius prekybos mokesčius. Ši strategija leidžia DeFi prekiautojams tiksliai suderinti savo likvidumo poziciją su konkrečiais kainų intervalais, maksimaliai padidinant grąžą ir aktyviai dalyvaujant rinkoje.

Tarpgrandė prekyba ir tiltai

Augant daugiagrandžių ekosistemoms, tokios platformos kaip "Thorchain" ir "Anyswap" leidžia prekiauti tarpgrandinėje DeFI rinkoje. Prekiautojai gali sklandžiai perkelti savo turtą tarp blokų grandinių, nesinaudodami centralizuotomis biržomis. Tai vertingiausia arbitražo prekiautojams, nes tai suteikia begales galimybių pasinaudoti kainų skirtumais.

Kopijavimo prekyba ir socialinė prekyba

Kopijavimo prekyba yra karšta pastarųjų metų tendencija, nes ji leidžia mažiau patyrusiems prekiautojams imituoti labiau patyrusių prekiautojų sandorius.

Kai kurios pažangios DeFi platformos, tokios kaip dHEDGE ir TokenSets, siūlo socialinius prekybos funkcijos, kuriose mažiau patyrę prekiautojai gali sekti ir automatiškai atkartoti geriausiai veikiančių prekiautojų sandorius. Tai atveria pažangias strategijas platesnei auditorijai, demokratizuodama prieigą prie ekspertų prekybos metodų.

Kaip matote, decentralizuotas finansavimas turi kažką kiekvienam, nesvarbu, ar tai būtų prekyba, ar investavimas.

Apibendrinimas: DeFi potencialas ir įspėjimai

DeFi įkūnija finansinių paslaugų prieigos ir naudojimo būdo pokytį. Užuot pasikliavę saugotoju, vartotojai dabar visiškai kontroliuoja savo lėšas. Užuot pasikliavę brokeriu, prekiautojai gali laisvai prekiauti bet kuo, bet kur ir bet kokia tvarka. Užuot buvę įstrigę banko ekosistemoje, DeFi leidžia jums būti savo banku ir be apribojimų naudotis visomis šioje srityje egzistuojančiomis finansinėmis paslaugomis. Tačiau būdami savo banku, jūs taip pat priimate savo DeFi operacijų galinę dalį, taip pat visus galimus pavojus. Atminkite pagrindinius DeFi pavojus: blokų grandinės operacijos yra negrįžtamos, o tai reiškia, kad tik jūs galite išvengti nuostolių. Taip pat atminkite, kad išmaniosios sutartys gali tapti klaidų ir pažeidžiamumų aukomis, todėl prieš pasirinkdami paslaugą atidžiai atlikite tyrimą.