Co je kryptoměna? Průvodce digitálními měnami a blockchainem pro začátečníky

Není to tak dávno, co odeslání zprávy po celém světě – nebo dokonce mezi městy – mohlo trvat dny, týdny a dokonce i měsíce. Dnes si díky celosvětové síti můžeme vyměňovat zprávy a soubory po celém světě během několika sekund, aniž bychom o tom museli moc přemýšlet.

Totéž platí pro uchovávání a posílání peněz. Jsme zvyklí na to, že naše finanční prostředky vydává a kontroluje autorita – ať už jsou to centrální banky, vlády nebo obojí. Až donedávna jsme se museli potýkat s poplatky, zpožděním a celkovým nedostatkem kontroly nad našimi peněžními rezervami. Ale když se nad tím zamyslíte, peníze jsou data. Proč bychom si je neměli moci volně uchovávat a směňovat bez kontroly a dohledu?

Neotevřelo by to obrovské perspektivy pro to, jak lidé obchodují, podnikají a prostě komunikují na denní bázi? Odpověď zní – ano, bylo by to tak… a vlastně se to už stalo. Kryptoměny vstoupily na scénu v roce 2009 a všechny tyto skutečnosti umožnily.

V této příručce si projdeme každý dílek skládačky, abychom vám pomohli pochopit síly, které mění tvar internetu a financí, jak je známe.

Co je kryptoměna? Velký posun paradigmatu

Jsme zvyklí uchovávat hotovost v bance, která dohlíží na každou transakci. Co kdybyste ale mohli držet digitální aktiva přímo a posílat je kamkoli na světě, aniž byste se komukoli hlásili? No, to je nyní díky kryptoměnám dokonale možné. Konečný cíl je jednoduchý: umožnit komukoli ukládat a převádět hodnotu digitálně, aniž by se spoléhal na jakýkoli centrální orgán, jako je banka nebo vláda. Žádné doklady totožnosti, žádné kontroly pasů – jen úplná svoboda a anonymita uchovávat a převádět aktiva způsobem, který uznáte za vhodný.

Tento druh digitální svobody je umožněn blockchainovou technologií. Blockchainová síť je v podstatě nástroj pro vedení záznamů. Často se označuje jako "distribuovaná účetní kniha", což je docela pravda. Blockchain ukládá všechny operace – pohyby aktiv – jako souvislý řetězec propojených bloků dat. Odtud název blockchain.

Bloky jsou propojeny unikátním hashem. Každý nový blok obsahuje hash předchozího bloku, díky čemuž jsou záznamy bezproblémové a neměnné. Hlavní funkcí blockchainu je tedy sledovat každou transakci, která kdy byla v síti provedena – podobně jako účetní vaší banky nebo makléře. Zvrat spočívá v tom, jak síť přistupuje k přidávání a ověřování záznamů.

Víme, že tradiční banky a vlády jsou jedinými správci záznamů pro své příslušné měny. Jako uživatel nemáte žádný vliv na to, jak se záznamy vytvářejí a mění – můžete pouze akceptovat jakékoli podmínky a pravidla, která vám jsou vnucena "shora".

Blockchain je úplně jiná věc. Je poháněn distribuovanou sítí nezávislých validátorů – "uzlů" – které kolektivně ověřují a ukládají každou transakci, bez centrální entity, která by to říkala. Aby byl jakýkoli nový záznam schválen, musí existovat kolektivní dohoda – neboli síťový konsenzus – že záznam je skutečně platný. Jakmile je záznam přidán, nelze jej smazat ani změnit – jinými slovy, je neměnný.

Všechny historické transakce na blockchainu jsou tedy neměnné, trvale uloženy a 100% transparentní. Můžete si načíst blockchain tracker a procházet všechny transakce, které kdy byly v síti provedeny. Uvidíte adresy peněženek, aktiva a jejich částky. Nikdy se ale nedozvíte, kdo za těmito operacemi stojí, protože blockchain je anonymní.

Nakonec je skutečnost, že se můžete spolehnout na blockchain pro nedůvěryhodné a autonomní vedení záznamů, základem hodnoty jakékoli kryptoměny.

Jak funguje Bitcoin: Základ digitální měny

Kdekoli se mluví o kryptoměně, mluví se o Bitcoinu, a to si nejdříve vysvětlíme. Bitcoin (BTC) je původcem všeho kryptoměnového. Je to první kryptoměna, která kdy byla spuštěna, spolu s její stejnojmennou blockchainovou sítí. Původní Bitcoin Whitepaper publikoval v roce 2009 anonymní osoba známá pouze jako Satoshi Nakamoto. Dodnes nikdo s jistotou neví, kdo Satoshi byl (nebo byl).

Whitepaper o Bitcoinu navrhl převratnou vizi digitálních peněz, které si můžete směňovat přímo s kýmkoli a kdykoli, aniž by vám v tom bránila banka nebo vláda. Byl to Bitcoin, kdo položil zdrojový kód pro vůbec první plně funkční model blockchainové sítě. Brzy po zveřejnění byla síť vyvinuta a spuštěna skupinou nadšených vývojářů a tehdy se věci začaly hýbat.

Blockchain Bitcoinu běží na konsenzuálním mechanismu Proof-of-Work (PoW), kde "těžaři" (aktivní účastníci sítě) využívají výpočetní výkon svého hardwaru k řešení složitých matematických hádanek. Síť vysílá jakousi "hádanku" nebo úkol – zjistit unikátní hash dalšího bloku transakce, který má být schválen. Uzel, který zjistí požadovaný hash, schválí transakce a přidá blok do záznamů. Jako poděkování je uzel odměněn transakčními poplatky zaplacenými v rámci bloku. Proces probíhá nepřetržitě, protože tyto bloky jsou propojeny v nekonečném řetězci.

Jak jste asi uhodli, provozování sítě PoW je v podstatě závod o výpočetní sílu a životní prostředí zrovna neklade na první místo. Takže co se týče spotřeby energie, je to skutečný kuřák – pravděpodobně jeho největší nevýhoda.

Když vlastníte Bitcoin, ukládáte ho do kryptoměnové peněženky – nástroj, který obsahuje dva klíče: váš veřejný klíč (adresu vaší peněženky) a váš soukromý klíč (vaše digitální heslo). Veřejný klíč vám umožňuje přijímat Bitcoiny na vaši adresu, zatímco soukromý klíč vám umožňuje odesílat bitcoiny z peněženky.

Trik je v tom, že blockchain vás "nezná" – pouze naslouchá soukromému klíči, který technicky vzato může vlastnit kdokoli. Takže pokud ztratíte svůj soukromý klíč, kdokoli, kdo ho získá příště, bude mít plný přístup k vaší peněžence a kontrolu nad ní. V blockchainu neexistuje žádná linka podpory, takže je vaší odpovědností, za každého počasí, držet své soukromé klíče mimo dosah zvědavých očí.

Ethereum, chytré smlouvy a vývoj z PoW na PoS

Druhým nejvlivnějším jménem v kryptoměnách po Bitcoinu je samozřejmě Ethereum, které založil Vitalik Buterin a bylo spuštěno v roce 2015. Ethereum staví na stejných základech jako Bitcoin, ale představilo inovaci, která změnila svět: chytré smlouvy.

Buterin se zamyslel: můžeme mít blockchainový ekosystém, který by se netočil kolem jediného aktiva a umožňoval by uživatelům vyvíjet a vytvářet si vlastní tokeny a aplikace? Ethereum – a konkrétně chytré smlouvy – na tyto otázky definitivně odpověděly "ano".

Představte si prodejní automat – vložíte peníze, uděláte rozhodnutí a automaticky dostanete svačinu. To jsou chytré smlouvy ve zkratce: dohody typu "pokud-pak" zakódované přímo do blockchainu, fungující zcela bez zprostředkovatele. Takže například v chytré smlouvě o půjčce byste mohli automaticky obdržet kryptoměnu, pokud poskytnete dostatečný kolaterál – žádný souhlas banky nebyl potřeba.

Konsenzus o důkazu sázky (PoS)

Po dlouhou dobu od svého vzniku běželo Ethereum na konsensu Proof-of-Work (PoW) – stejně jako Bitcoin. DApps a chytré smlouvy však vyžadovaly efektivitu, což si vyžádalo zcela nový přístup ke zpracování transakcí. Tehdy vstoupil na scénu Proof-of-Stake (PoS).

V sítích PoS validátoři "stakují" své kryptoměny jako kolaterál k ověření transakcí. Konec používání výpočetní síly k řešení matematických problémů, konec zatracování atmosféry. Validátoři jsou nyní vybíráni na základě toho, kolik kryptoměn vsadili. Díky tomu je PoS údajně o 95 % šetrnější k životnímu prostředí než PoW. Existují mechanismy podobné loterii, které zabraňují monopolizaci rozhodování. Ethereum zahájilo přechod na PoS koncem roku 2020 a dalo tak sbohem těžbě ETH.

DeFi a dApps: Nový internet poháněný blockchainem

Spolu s dalšími sítěmi chytrých smluv vytvořila Ethereum zcela nový svět decentralizovaných aplikací (dApps). DApps fungují stejně jako běžné aplikace, ale s jedním vylepšením. Místo centralizovaných serverů běží přímo na blockchainu.

Souhrn všech DApps tvoří to, co se nazývá DeFi – zkratka pro Decentralizované finance. Je to neustále rostoucí sektor Finanční služby poháněné výhradně kryptoměnami a blockchainem. Prostřednictvím DApps umožňují trhy DeFi lidem půjčovat si, zapůjčovat a obchodovat s aktivy přímo mezi sebou, přičemž blockchain slouží jako základ pro jejich interakce. Představte si, že byste vydělávali úroky nebo si zajistili půjčku, aniž byste museli vkročit do banky – o tom je DeFi fintech.

Ale dApps se neomezují pouze na finance. Můžete mít DApp prakticky jakéhokoli druhu – sociální síť, zábavní platformu, kreativní službu nebo dokonce videohru. Zvláštností je – uhodli jste – že dAppy běží výhradně na blockchainu. Možná vás zajímá, jak se ale liší od tradičních aplikací? Pojďme si projít několik příkladů.

Sociální sítě a metaverza založené na blockchainu dávají uživatelům kontrolu nad jejich vlastními daty – vítaný odpočinek od centralizovaných společností, které profitují z osobních informace. V blockchainových hrách mohou hráči obchodovat s herními předměty a získávat digitální měnu prostřednictvím hraní, přičemž vlastnictví je ulo��eno v blockchainu. Umělci mohou prodávat digitální sběratelské předměty (NFT) nebo automaticky získávat licenční poplatky, čímž se vyhnou tradičním zprostředkovatelům. Seznam by mohl pokračovat. Můžete mít prakticky jakoukoli aplikaci, s tím rozdílem, že máte plnou kontrolu nad svými aktivy.

Stručně řečeno, myšlenkou trhu DeFi je decentralizovat kontrolu a postavit uživatele do středu procesu. V tuto chvíli dApps formují internet, který je otevřenější, uživatelsky orientovaný a odolnější vůči cenzuře, než na jaký jsme zvyklí. Konečným cílem DeFi aplikací je vytvořit Web3 – digitální ekosystém, kde vy – uživatel – máte skutečnou kontrolu nad svou online stopou, svými penězi a svým zážitkem.

CeFi vs. DeFi: Vysvětlení centralizovaných a decentralizovaných financí

V tomto okamžiku vás možná zajímá, jak nakupovat a prodávat kryptoměny. Pokud jde o finanční služby (brokeři, burzy atd.), existují dva hlavní způsoby interakce s kryptoměnami: Centralizované finance (CeFi) a Decentralizované finance (DeFi).

Platformy CeFi, známé také jako centralizované burzy (CEX), zahrnují mnoho názvů, které jste pravděpodobně již slyšeli: Coinbase, Binance, ByBit, Kraken, Gemini, Crypto.com, Gate.io a tak dále. Tyto platformy fungují hodně podobně jako tradiční banky. Poskytují investorům a obchodníkům přístup ke kryptoměnové likviditě, ale jsou také regulované a centralizované.

U centralizovaných burz jsou to technicky ony, které drží vaše kryptoměny. Budete muset ověřit svůj průkaz totožnosti a v podstatě si najmout prostředníka, který bude spravovat vaše aktiva. Pro investory a obchodníky usnadňují onboarding a UX. Nevýhodou je, že při používání centralizované kryptoměnové burzy musíte zveřejnit svá data (KYC). Navíc se spoléháte na centrální autoritu, která může být náchylná ke změnám pravidel. Pokud je místo, kde jste registrováni, sankcionováno nebo je mu zakázán vstup na celosvětové trhy, váš účet na CEX by mohl mít problémy.

Naproti tomu DeFi kryptoměnové burzy nabízejí všechny stejné příležitosti – investování a obchodování na burzách, půjčování, vypůjčování aktiv atd. – ale bez zapojení zprostředkovatele. Místo spoléhání se na třetí stranu interagujete přímo s chytrými smlouvami na blockchainu pomocí své blockchainové peněženky. Místo spoléhání se na brokera jste tedy svým vlastním brokerem. Máte plnou péči o svá aktiva a úplnou kontrolu nad svými finančními aktivitami, aniž by vám kdokoli diktoval, co a jak byste měli dělat.

Hlavním problémem DeFi je míra kontroly nad odpovědností, kterou na sebe berete. Všechny výhody jsou 100% na vás, ale stejně tak i vaše potenciální ztráty. Ztratíte klíče nebo zpackáte transakci a tyto finanční prostředky jsou nadobro pryč. Takže budování záchranné sítě je zcela na vašich bedrech a pouze na vašich bedrech. V decentralizovaných financích neexistuje žádná podpůrná linka pro získání vašich finančních prostředků. Abyste se tedy v DeFi orientovali, musíte znát základy blockchainu, nebo lépe řečeno, být v něm zběhlí. Ale jakmile se na to zorientujete, úroveň kontroly, kterou získáte, je docela úžasná a pro mnohé je to bod, odkud není návratu.

Takže, pokud jste v kryptoměnách nováčkem a chcete jednodušší začátek, centralizované burzy vám mohou nabídnout snazší cestu. DeFi na druhou stranu nabízí nekonečně větší flexibilitu a dává vám plnou kontrolu; ale vyžaduje trochu naučit se v ní orientovat.

Takže, do které oblasti – CeFi a DeFi – si myslíte, že se vám bude líbit? Odpověď se scvrkává na to, kolik kontroly, úschovy a důvěry jste ochotni mít – nebo obchodovat pro pohodlí. Centralizované burzy věci zjednodušují – ony se postarají o složité technické záležitosti za uživatele. S tímto pohodlím ale přichází i důvěra: jejich platforma má na starosti vaše aktiva, ne vy. DeFi na druhou stranu nabízí transparentnost a soběstačnost a vyžaduje trochu více technologických znalostí a ochotu řešit věci sami.

Shrnutí všeho: Odvážný nový svět financí a technologií

Kryptoměny obracejí scénář toho, jak interagujeme s penězi. Není to jen další platební metoda nebo investiční nástroj; je to revoluční technologie, která vám dává plné vlastnictví vašich aktiv, aniž byste se museli spoléhat na banku – nebo na jakéhokoli zprostředkovatele. "Vaše klíče, vaše mince" je motto celého systému – systému, kde máte vše pod kontrolou. Žádné třetí strany, žádní strážci, jen vy a vaše peněženka a nekonečné moře finančních příležitostí.

Pro ty, kteří si cení této úrovně kontroly a jsou připraveni se do toho ponořit, kryptoměny otevírají dveře k finančnímu systému, který je zcela za vašich podmínek. Nejde o nahrazení bank pro všechny, ale o alternativu, která upřednostňuje transparentnost, bezpečnost a nezávislost. Zda to přijmete, nebo ne, záleží na tom: do jaké míry se chcete spoléhat na ostatní, než abyste se otěží ujali sami? U kryptoměn je volba konečně na vás.